Ελεγχόμενες χαρακτηρίζονται από τους αναλυτές οι κινήσεις των αγορών μετά την προκήρυξη δημοψηφίσματος, την επιβολή ελέγχου στην κίνηση κεφαλαίων και το κλείσιμο των τραπεζών στην Ελλάδα.
Το ευρώ γύρισε σε θετικό έδαφος στο 1,12, διαγράφοντας την αρχική διόρθωση του 2%. Απώλειες 200 μονάδων σημειώνει πάντως αυτή την ώρα η Wall Street, με τα αμερικανικά ομόλογα να πραγματοποιούν άλμα, καθώς αυξάνονται οι ανησυχίες ότι επίκειται έξοδος της Ελλάδας από το ευρώ.
Τo ETF που παρακολουθεί ελληνικές μετοχές και διαπραγματεύεται στην Ν. Υόρκη υποχωρεί 17%, ενώ πτώση 28% σημειώνει το ADR της Εθνικής. Στην Ευρώπη ο δείκτης Stoxx Europe 600 διολισθαίνει κατά 2,1%. Τo αμερικάνικο ETF που παρακολουθεί ελληνικές μετοχές βουτάει 17%. Την αναστολή κάλυψης των ελληνικών τραπεζών, απόρροια της κλιμάκωσης της μακρο/πολιτικής αβεβαιότητας αποφάσισε η Deutsche Bank, αναμένοντας μεγαλύτερη σαφήνεια αναφορικά με το που οδηγούνται οι εξελίξεις. Το σημερινό περιβάλλον υπόκειται σε μεγάλη αβεβαιότητα, αναφέρουν οι αναλυτές Rahul Shah και Raj Madha της γερμανικής τράπεζας.
Η παρατεταμένη διάρκεια των διαπραγματεύσεων ανάμεσα στην Ελλάδα και τους πιστωτές της, έχει χρησιμοποιήσει πολιτικό κεφάλαιο, ενώ τα δεδομένα δεικνύουν πως ακόμη και ένα ηχηρό Ναι μπορεί να έρθει πολύ αργά για να επαναφέρει στη ζωή την συμφωνία που είναι σήμερα στο τραπέζι των διαπραγματεύσεων.
Τα σενάρια της Deutsche Bank για την επόμενη μέρα αναφορικά με το δημοψήφισμα σύμφωνα με τον στρατηγικό αναλυτή της τράπεζας Francis Yared έχουν ως εξής: Πρώτoν επικράτηση του ΝΑΙ. Το ζήτημα αξιοπιστίας της κυβέρνησης θα παραμείνει κάτι που θα μπορούσε να οδηγήσει σε νέο κυβερνητικό συνασπισμό ή και σε νέες εκλογές. Δεύτερoν επικράτηση του ΟΧΙ που οδηγεί σε μία επίσημη κατάσταση εξόδου της χώρας από το ευρώ. Τρίτoν ένα ενδιάμεσο σενάριο, στο οποίο καμία πλευρά δεν πιέζει για μια επίσημη έξοδο από το ευρω, και οι διαπραγματεύσεις επικεντρώνονται στη διαχείριση της αδυναμίας εκπλήρωσης των υποχρεώσεων των ελέγχων κεφαλαίου.
Η «τελευταία κλιμάκωση του ελληνικού δράματος είναι ξεκάθαρα πιθανό να οδηγήσει αρχικά σε σπασμωδικές πωλήσεις», σύμφωνα με την JP Morgan, όμως υπάρχουν αρκετοί παράγοντες που θα περιορίσουν τη ζημιά. Η ΕΚΤ «έχει αφήσει να εννοηθεί ότι θα ενεργήσει για να αντιμετωπίσει την όποια μετάδοση» και οι αντιδράσεις της πιθανότατα «θα είναι γρήγορες». Η επενδυτική τράπεζα λέει πως βασικό της σενάριο είναι το «ναι» στο δημοψήφισμα της Κυριακής, «κάτι που μπορεί να βοηθηθεί από την αυξανόμενη πίεση αυτής της εβδομάδας».
Στα ομόλογα η απόδοση του ελληνικού 10ετούς σημειώνει άλμα 33,74% στο 14,54%, ενώ η απόδοση του 3ετούς τίτλου εκτοξεύεται στο 33,0% με άνοδο 56,62%.
Αντίθετη πορεία, σημειώνει η απόδοση του γερμανικού 10ετούς ομολόγου βάσης bund υποχωρώντας κατά 16,099% στο 0,772%, καθώς και το γαλλικό 10ετές που διαμορφώνεται στο 1,209% με πτώση 6,5%. Πιέσεις δέχονται οι αποδόσεις της περιφέρειας καθώς εκτιμάται ότι ενέχουν μεγαλύτερο κίνδυνο μετάδοσης από μια ελληνική κρίση ή και έξοδο της χώρας από το ευρώ. Ωστόσο στην αγορά εκτιμάται ότι οι θεσμικοί επενδυτές επιθυμούν να πάρουν απλός θέσεις χαμηλότερα επίπεδα, ενώ σε κάθε περίπτωση υπάρχει και η απάντηση της ΕΚΤ μέσω του τυπώματος χρήματος και των άλλων μηχανισμών. Η απόδοση του 10ετούς ιταλικού ομολόγου ενισχύεται πάντως κατά 6,6% στο 2,294%, αυτή του 10ετούς πορτογαλικού τίτλου σημειώνει άνοδο 8,55% στο 2,947%, ενώ το ισπανικό ομόλογο καταγράφει άνοδο 6,67% στο 2,255%. Την ίδια στιγμή ο χρυσός ενισχύεται καθώς οι επενδυτές στρέφονται στο πολύτιμο μέταλλο που θεωρείται ασφαλές καταφύγιο.
