Με αρχικό κεφάλαιο πάνω από 110 εκατ. ευρώ έχει ξεκινήσει τις επενδύσεις του στην ελληνική αγορά το νέο αναπτυξιακό ταμείο Diorama, στο οποίο βασικός μέτοχος είναι ο επιχειρηματίας Δημήτρης Δασκαλόπουλος και επικεφαλής της επενδυτικής επιτροπής ο πρώην διευθύνων σύμβουλος της Eurobank Νίκος Νανόπουλος.
Το fund έχει ήδη πραγματοποιήσει τις τρεις πρώτες του επενδύσεις στην Ελλάδα και ετοιμάζει τις επόμενες κινήσεις του για είσοδο σε αναπτυσσόμενες ελληνικές επιχειρήσεις.
Σύμφωνα με την παρουσίαση που πραγματοποιήθηκε την Τρίτη στην Αθήνα, το fund εδρεύει στο Λουξεμβούργο, ενώ έχει αδειοδοτηθεί και ελέγχεται από την επιτροπή κεφαλαιαγοράς του Λουξεμβούργου (CSSF).
Οι επενδύσεις του αποφασίζονται από την DECA Investments, η οποία είναι η πρώτη εταιρεία διαχείρισης οργανισμών εναλλακτικών επενδύσεων (ΑΕΔΟΕΕ) που αδειοδοτήθηκε από την Ελληνική Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς σύμφωνα με την Ευρωπαϊκή οδηγία.
Η DECA έχει πέντε εταίρους με μακρά εμπειρία σε επενδύσεις.
Ο κ. Δασκαλόπουλος είναι ο πρώτος και βασικός επενδυτής με 50 εκατομμύρια ευρώ, τρεις Διεθνείς Χρηματοπιστωτικοί Οργανισμοί*(«IFIs») επένδυσαν 60 εκατομμύρια ευρώ, ενώ άλλοι επενδυτές είναι τράπεζες, ασφαλιστικές εταιρείες, Έλληνες επιχειρηματίες.
Οι δραστηριότητες
Το Ταμείο προσφέρει αναπτυξιακά κεφάλαια σε ελληνικές μικρομεσαίες επιχειρήσεις. Όπως παρουσιάστηκε:
•Συνήθως διαθέτει 5-15 εκατ. ευρώ σε κάθε επένδυση
•Λαμβάνει κοινές, προνομιούχες μετοχές ή υβριδικά κεφάλαια
•Συνήθως αποκτά σημαντικές μειοψηφικές θέσεις, χωρίς να αποκλείονται όμως πλειοψηφικές συμμετοχές
•Δίνει κεφάλαια για αύξηση παραγωγικής δυναμικότητας, εξαγορές, πάγιες επενδύσεις, κεφάλαιο κίνησης.
Το fund δεν κάνει:
•Δανειοδοτήσεις
•Αναδιαρθρώσεις που χρειάζονται αποφάσεις των πιστωτών μετάτην επένδυση μας
•Startups
•Απαγορευμένους τομείς: τυχερά παιχνίδια, όπλα, οινοπνευματώδη (εκτός οίνου) και μερικά άλλα
•Δεν ζητά προσημειώσεις, προσωπικές εγγυήσεις κτλ. Προστασία είναι το επιχειρηματικό σχέδιο, η συμφωνία μετόχων και η ποιότητα της διοίκησης
Τι χρηματοδοτείται
Τα κεφάλαια που δίνονται προορίζονται για:
•Νέα πάγια
•Εκσυγχρονισμό παγίων
•Αναγκαίο κεφάλαιο κίνησης
•Εξαγορές εταιρειών
•Βελτιστοποίηση σχέσεων με προμηθευτές / δανειστές
•Ανάπτυξη νέων εργασιών (γεωγραφική αγορά και προϊόντα) και δημιουργία στρατηγικών συμμαχιών
•Συμβουλές σε αγορές εταιρειών και στη διαμόρφωση σωστής κεφαλαιακής δομής
Ο επενδυτικός ορίζοντας κυμαίνεται μεταξύ 4 και 6 ετών. Όπως επισημάνθηκε στη συνέντευξη τύπου, αφού επενδύσει σε μία επιχείρηση, το fund είναι ισότιμος συνεταίρος.
Εστιάζει σε εξωστρεφείς εταιρείες που δεν βασίζονται κυρίως στην εσωτερική ζήτηση, ενώ οι επικεφαλές του Ταμείο θεωρούν ότι η ποιότητα και το ιστορικό των διοικήσεων είναι θεμελιώδους σημασίας.
Τα εννέα μέλη που αποτελούν το Διοικητικό Συμβούλιο της DECA είναι τα εξής:
Παναγιώτης Αλεξάκης(Πρόεδρος)
Νίκος Κούλης (Διευθύνων Σύμβουλος)
Νίκος Αλιπράντης
Κωνσταντίνος Δερμάνης
Γιάννης Καλαντζής
Αλέξανδρος Κατσουρίδης
Νικόλαος Νανόπουλος
Παντελής Οικονόμου
Κυριάκος Ριρής
Η Επενδυτική Επιτροπή
Εκτός από τους πέντε εταίρους, το Διοικητικό Συμβούλιο απαρτίζεται από πρόσωπα με ισχυρή φήμη και συμπληρωματικά υπόβαθρα.
Προσφέρουν πολύτιμη αρωγή ως προς την ανεύρεση εταιρειών στόχων και τον ποιοτικό έλεγχο πιθανών επενδύσεων.
Σημειώνεται ότι το Διοικητικό Συμβούλιο δεν έχει κανένα ρόλο στη διαδικασία λήψης αποφάσεων της Επενδυτικής Επιτροπής.
Από την άλλη πλευρά, η Επενδυτική Επιτροπή αποτελείται αποκλειστικά από τους πέντε εταίρους της DECA και τον κ. Νανόπουλο.
Οι επενδυτικές προτάσεις που φτάνουν το στάδιο της Επενδυτικής Επιτροπής έχουν υποβληθεί σε εκτεταμένη εξέταση και ανάλυση.
Απαιτείται απόφαση απόλυτης πλειοψηφίας για την έγκριση μιας επένδυσης.
Τα μέλη της Επιτροπής είναι τα εξής:
Νικόλαος Νανόπουλος (Πρόεδρος)
Νίκος Αλιπράντης
Κωνσταντίνος Δερμάνης
Γιάννης Καλαντζής
Αλέξανδρος Κατσουρίδης
Νίκος Κούλης
Οι έως τώρα επενδύσεις
Το Diorama έχει επενδύσει έως σήμερα στις ακόλουθες εταιρείες:
7.2 εκατομμύρια ευρώ για μια σημαντική μειοψηφική συμμετοχή στην AtlasTapesS.A.(«Atlas»).
Ο Atlas είναι μια καθετοποιημένη εταιρεία που δραστηριοποιείται στον χώρο των αυτοκόλλητων ταινιών.
Είναι μια από τις τρείς μεγαλύτερες στην Ευρώπη, με εξαγωγές πάνω από το 80% των πωλήσεων παράγει, μια πλήρη γκάμα προϊόντων.
Επίσης, το Diorama συμφώνησε να επενδύσει 7 εκατομμύρια ευρώ για μια σημαντική μειοψηφική συμμετοχή στην εταιρεία DamavandS.A.(«Damavand»).
Η Damavand δραστηριοποιείται στην μεταποίηση αγροτικών προϊόντων με βάση την τομάτα.
Είναι η δεύτερη μεγαλύτερη εταιρεία στον κλάδο της με ισχυρή και αυξανόμενη εξαγωγική βάση.
Τέλος, έχει τοποθετήσει 12 εκατομμύρια ευρώ για μια μειοψηφική συμμετοχή στην εταιρεία Internet QS.A.(«InternetQ»).
Η InternetQ δραστηριοποιείται σε δύο τομείς: την παροχή μουσικής μέσω κινητών τηλεφώνων ή tablets (musicstreaming) από την οποία μπορεί κάποιος να ακούει απεριόριστο αριθμό τραγουδιών, και ένα λογισμικό το οποίο φέρνει σε επαφή διαφημιστές και ψηφιακούς εκδότες, για διαφημίσεις σε εφαρμογές κινητών τηλεφώνων (in-appadvertising).
